La réglementation FRTB (Fundamental Review of the Trading Book) constitue un enjeu majeur pour les acteurs du secteur financier. Se conformer à ces normes implique une manipulation complexe des données financières. Dans ce contexte, adopter les bonnes pratiques de traitement des données devient crucial pour assurer la conformité et sécuriser l’avenir des institutions financières.
Les défis de la conformité à la réglementation FRTB
Après l’annonce d’un report de l’implémentation du Fundamental Review of the Trading Book (FRTB) par l’Union européenne, les banques se trouvent confrontées à des défis majeurs quant au respect de ces nouvelles normes réglementaires. La question de la conformité à ces standards est au cœur des préoccupations actuelles.
Le faible taux d’adoption de l’IMA
La mise en place de l’Internal Models Approach (IMA) est l’un des principaux enjeux de la réglementation FRTB. Toutefois, le faible nombre de banques choisissant d’adopter cette approche soulève des interrogations sur l’efficacité et la pertinence de celle-ci. La majorité des banques optent pour l’approche standardisée (SA) pour le calcul de leurs exigences de capital de Pilier 1.
Les risques liés au découplage
La possibilité pour les banques d’adopter des approches différentes pour le calcul de leurs exigences en capital soulève des risques de divergence entre les données fournies aux régulateurs et celles utilisées en interne pour la gestion des risques. Ce découplage représente un défi majeur pour l’alignement des pratiques et des contrôles de risque au sein des institutions financières.
Les défis des NMRFs et des tests de P&L attribution
Les facteurs de risque non modélisables (NMRFs) et les tests d’attribution des profits et pertes (P&L) sont des aspects complexes de la réglementation FRTB. Ces éléments posent des défis significatifs en termes de modélisation des risques et de calcul des exigences de capital, notamment en raison de contraintes strictes et de la qualité des données disponibles.
Les incertitudes futures
Alors que les régulateurs ne semblent pas encore avoir exprimé un fort désir d’augmenter l’adoption de l’IMA, des ajustements pourraient être nécessaires pour favoriser une meilleure conformité à la réglementation. Les évolutions futures de la réglementation FRTB restent incertaines, notamment avec les récents reports et les attentes de changements substantiels dans le paysage réglementaire mondial.
